Les origines de l’ISR à aujourd’hui

Table des matières

1. Introduction
1.1 Stratégies d’investissement socialement responsable
1.1.1 Synthèse des stratégies ISR dans le monde
1.2 Problématique et méthodologie
2. Investissement socialement responsable
2.1 Des origines de l’ISR à aujourd’hui
2.2 L’ISR aujourd’hui en Europe et en Suisse
2.2.1 En Europe
2.2.2 En Suisse
3. Les exclusions
3.1 Limite de recherche
3.2 Les exclusions normatives
3.2.1 Cadre de référence pour les exclusions normatives
3.3 Fonctionnement et objectifs des exclusions normatives
3.4 Evolution des exclusions normatives en Europe
3.5 Les exclusions sectorielles
3.5.1 Sociétés présentant une controverse en lien avec leurs produits
3.5.2 Evolution des exclusions sectorielles en Europe
3.6 Deux exemples de bonnes pratiques en matière d’exclusions
3.7 L’église catholique
3.8 Fonds de pension souverain norvégien
4. Analyse des exclusions des fonds ISR européens
4.1 Exclusions sectorielles
4.2 Exclusions normatives
4.3 Analyse de durabilité des fonds ISR
4.3.1 Notation de Morningstar
4.3.1.1 Fonctionnement du rating
4.3.2 Résultat pour les fonds ISR utilisé pour l’analyse d’exclusion
4.4 Synthèse et recommandation concernant les exclusions
5. Performance
5.1 Analyse comparative des fonds ISR et des fonds classiques
5.2 Résultats de l’analyse comparative des fonds
5.3 Recommandations en lien avec la performance
6. Conclusion
Bibliographie
Annexe 1 : Dix principes du Global Compact
Annexe 2 : Analyse des exclusions dans les fonds ISR
Annexe 3 : Rating Morningstar des fonds ISR
Annexe 4 : Analyse comparative de performance des fonds ISR